找回密码
 立即注册
澳门威尼斯人
U8
U18
海燕招商
A
蓝盾
e世博
islot.
申博亚洲
B
开云
腾博会
德信
C级广告商
吉祥坊
米兰
华体会
查看: 14383|回复: 4

[资讯] 从清华天才到华尔街“量化明星”:吴舰跌落神坛的故事

 火.. [复制链接]

1592

主题

57

回帖

869

金币

版主

积分
3967

老会员版主勋章

发表于 2025-9-18 08:10 | 显示全部楼层 |阅读模式

马上注册,结交更多好友,享用更多功能,让你轻松玩转社区。

您需要 登录 才可以下载或查看,没有账号?立即注册

×
9月11日,美国纽约南区联邦法院的一纸起诉书,把一个叫吴舰(Jian Wu)的中国人推上了风口浪尖。
7 g+ h& m+ |. [: O- ~
3 `0 o. L5 x2 C6 |. ^今年34岁的他,本来是华尔街最炙手可热的量化人才,却因为被指控操纵模型骗取巨额薪酬,如今成了美国司法部和SEC同时起诉的对象。指控里说,他骗走了几千万美元,而客户则因此亏掉至少1.65亿美元。
) N7 r3 ]# Z* E, F  r' |! _) f# `$ x1 [- E: z, w
从合肥少年到清华、康奈尔博士$ z& C" y" R. u2 V+ |6 J

9 `0 O8 ]- J; b吴舰1991年出生在安徽合肥,读的是当地有名的合肥六中。2006年,他在全国竞赛里拿了数学和物理双一等奖,直接保送清华。2007年,高三毕业典礼上,他还是学生代表发言人。
( y* y5 L" A* ]* }& c
) d9 w* }) t5 z7 h# J' d* C2011年,他从清华自动化专业毕业,拿到学士学位。之后赴美深造,在康奈尔大学继续读书,2017年拿到运筹学博士。留学期间,他在对冲基金大佬Ken Griffin的城堡投资(Citadel)实习,直接接触了量化研究的核心。0 Y4 M4 |. o% A+ ^' N

9 E  a: R' K1 e* I2 ~博士毕业后,他顺利进入Two Sigma,靠着能力和成绩,五年时间一路升到量化研究高级副总裁。对比同行,他的升迁速度几乎是开挂。
' y! u/ M* u5 Z, e- O- Y$ E+ R4 q/ A4 i1 R# {! C
模型动了手脚
# L* ]: d8 s; q: f& G4 M' U( i% J( G/ j
根据美司法部和SEC的说法,吴舰的问题出在2021年底。他当时负责开发交易模型。公司规定很清楚:新模型必须和旧模型“去相关化”,避免模型之间互相抄答案。可吴舰搞的至少14个模型,表面上合规,其实是动了手脚。
2 k) ~7 W3 K8 ?! I' P
% B7 n  E9 `& f/ J他在公司系统之外偷偷改参数,把模型相关性调到接近零,看起来像是独立预测,但其实就是复制已有模型的结果。结果呢?这些模型看上去赚得飞起,公司信以为真,还因此给他开了天价奖金。" _+ Q1 Y, f  m% @+ N  R

; i: E+ v. c: t/ F+ q客户的钱却在这个过程中亏了至少1.65亿美元。而吴舰个人的收入也水涨船高:从2018年的41.5万美元,涨到2022年的2350万美元,其中大部分都是奖金和绩效。- @  `% n1 |6 M' ~/ u6 w1 O  {
2 X: p9 u0 H( |, v# ]$ K- k
更离谱的是,公司调查他的时候,他还继续偷偷修改参数,想掩盖痕迹。
6 G$ F8 s% W$ r4 m6 O/ a$ D  O% w3 ^3 n
小红书炫富,引爆怀疑( @& C! t0 L/ [4 E- W
: i% @: c% D5 L" D% S- P* l, t
真正的导火索出现在2023年初。1月2日,小红书上有人发帖炫耀,称自己2022年赚了2350万美元。虽然发帖人没报名字,但业内人一看数字就知道是Two Sigma的人。
/ ^* i  Z+ k- e6 [. w8 w$ m3 y6 P9 u) i+ G2 s  d) W
几天后,美国媒体去问Two Sigma,公司虽然没回应,但已经开始内部排查。很快,吴舰的问题被查出来:他的模型和公司“综合预测”的相关性高得离谱,完全不可能是巧合。# @( B9 ~6 E9 _0 l0 s3 u

8 }( Y7 `- ^9 k/ Z$ a面对质问,他把原因推到“市场环境”头上,但技术团队一查数据库,改参数的证据全出来了。2023年8月他被停职,2024年初被正式解雇。到了当年10月,公司给客户发了信,承认出了问题。
8 z8 X+ ^$ \6 I: Z; [
" d. P8 E+ [( a, f* |% V& Q6 C+ E豪宅、起诉与在逃* e' A3 x5 {9 x$ g: B: N

! D9 Q) b: V/ K调查还牵出了他买的豪宅。2023年3月,吴舰和妻子在纽约上东区花了659万美元买了一套豪华公寓,带泳池、健身房、儿童游乐室,应有尽有。如今,这套房子成了司法部要求没收的资产。: P8 K2 K& ?6 D9 ]. P/ G1 L
1 `) N7 f! T( ?; E7 E
今年9月11日,美国检方正式对他提起三项指控:电汇欺诈、证券欺诈和洗钱。每一项罪名最高都能判20年。SEC也同时起诉,要求他退还所有非法所得,罚款,并永远不得再做投资顾问。
/ T$ F8 X" l2 K6 L9 u
+ x4 m; {8 b- r. ^" |6 P不过,目前他人没在美国。检方称他已被列为在逃,坊间甚至传言他早在2023年底就回国了。
2 }8 f9 ~2 B* p$ e; w- _- k; }: E; s* l8 g; o) v
行业警示
7 P2 x, z" v3 F6 U6 a
- V. ~: n& w. k! K* ]. @华尔街历史上类似的案例不少:从瑞银交易员违规操作,到摩根大通“伦敦鲸”,再到安盛被罚,量化投资虽然依赖算法,但风险并没消失,只是变得更隐蔽、更难察觉。8 w/ k+ m5 ~) ?
' ]- p2 Q6 M( {  @
吴舰案也算是给整个行业敲了警钟——当薪酬和模型业绩绑定得太紧,个人的动机和公司的利益就容易脱轨。而监管如何跟上,也成了永恒难题。) Z  T: E9 ]5 g& L; X3 [

0 a" s; P8 U/ A/ Q0 N
! G, T. L% I  ?! |7 {* O2 S
  g9 k  b8 l6 ^2 {1 ]- V+ V% W" T) i; K
5 w+ O- Y# c' B: d
回复

使用道具 举报

12

主题

3493

回帖

1542

金币

银牌会员

积分
11705

老会员

发表于 2025-9-18 11:05 | 显示全部楼层
这哥们儿履历看着简直开挂,从清华到康奈尔再到华尔街高管,结果最后栽在小聪明上,玩模型动手脚,还炫富晒收入,这不是自己给自己挖坑嘛。
回复 支持 反对

使用道具 举报

1

主题

2075

回帖

4197

金币

银牌会员

积分
13004

老会员

发表于 2025-9-18 11:14 | 显示全部楼层
这吴舰也太牛了吧,清华康奈尔博士一路开挂升到Two Sigma高管,结果动手脚骗奖金,把客户钱都亏了上亿,美国那边直接起诉,像看惊险大片一样。
回复 支持 反对

使用道具 举报

197

主题

6859

回帖

148

金币

银牌会员

积分
13995

老会员交易勋章

发表于 2025-9-18 14:33 | 显示全部楼层
听说过这人,人家是真的有实力,我们是望尘莫及了的
回复 支持 反对

使用道具 举报

370

主题

1万

回帖

1808

金币

金牌会员

积分
28594

老会员交易勋章光影行者

发表于 2025-9-18 17:39 | 显示全部楼层
越是技术人才,越是要知道法律是有边界的,不能太想投机
回复 支持 反对

使用道具 举报

您需要登录后才可以回帖 登录 | 立即注册

本版积分规则

广告合作|评测有奖|福利汇|论坛简介|钱包合集|手机版|小黑屋|Archiver|彩票开奖|海燕论坛

快速回复 返回顶部 返回列表