海南全岛封关落地：谁最先吃到这波政策红利？

资讯版

12 月 18 日，海南自贸港全岛正式封关，当天洋浦港就迎来一个“开门红”。

一艘装着 17.9 万吨石化原辅料的大船顺利靠港，这是封关后第一批走“零关税”政策通关的货物，货值将近 4 个亿。
. r$ Q9 D% T4 w6 b1 J企业算了一笔账：光进口环节，就比封关前省了差不多一千万成本。
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4 C& m4 _9 D  _1 [  _& D$ e: q* U这事的信号其实很明确——
' H- z" u9 o; {+ F海南自贸港，已经进入真正“动起来”的阶段了。

* J0 x+ {2 r; x: d% G6 J- c封关当天，相关政策是一起落地的：
进口征税商品目录、货物流通税收政策、禁限清单、加工增值内销免关税……该上的全上了。
& f3 T5 ?# X6 H2 C/ }央视也明确说了：封关不是终点，而是新一阶段的开始，后面还会继续扩大开放、完善制度。

4 U$ k+ I6 C/ A; |- u而在资本市场这边，反应其实已经提前给出来了。
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目前海南一共有 29 家本土上市公司，被普遍看成是这波政策红利的“直接承接者”。
今年以来，海南板块整体走势很强，11 月 18 日一度冲到 10796 点，虽然最近回调到了 9366 点，但情绪已经被彻底点燃。

问题也来了：
这 29 家公司里，谁更可能吃到真红利？

从政策方向看得很清楚——
“人流更自由、物流更高效”，再加上“零关税、低税率、简税制”，
交通物流、新能源和高端制造，很可能是最先受益的方向。

从短期市场表现来看，12 月 18 日当天，
钧达股份直接涨停，
. }4 ?8 z# T8 g洲际油气涨了 6% 多，
其余个股则出现不同程度回调，资金明显在做方向选择。

' A  R7 ?+ N3 M- ~: I# O交通物流：最先吃到“流量红利”

先说交通物流，这一块几乎是政策一落地，业绩就能感受到变化。

在封关前的预热阶段，琼州海峡这条“水上动脉”已经开始忙起来了：
4 o% J2 F7 T; l0 g1 s12 月上旬，
客滚船发班量同比涨 9%，
+ O6 e/ N/ }: u" {, u' ]) i旅客运输量涨 23%，
$ j( l! z7 L  b  o! [8 a  E) t车辆运输量涨 18%，
新能源车运输量直接暴涨 27%。
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面对这波增量，海峡股份早就开始准备了。
他们的计划很直接：
9 e0 J& ]: C0 h加船、造新船、开新航线，
尽量把海口—海安这条线的压力分散掉，
( {, y, e( @1 r! o& R! ?为封关后的车流、人流增长提前铺路。
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* K' n* {8 b; P. D7 \航空这边动作也不小。

: ^; g# T+ p1 G海南机场正在推进 收购美兰机场控股权；
海航控股从 2023 年开始，就在加速恢复和扩展国际航线。
6 {% X$ b/ L% |- L! f2 a5 O到 2025 年，海口美兰的国际和地区航线数量，将从 2019 年的 13 条，增加到 23 条。

伦敦、东京、西雅图这些关键航线逐步打通，
8 Z4 c! ^" @& t6 g# {海南在“面向两洋”的区域航空枢纽地位，正在明显抬升。
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3 k  n: N0 @9 |4 U再加上免税业务这一块，海南机场和海峡股份的布局也很完整：
机场免税、离岛免税提货点、口岸免税股权，该有的基本都有。
1 V8 H- S0 x6 y/ Q一旦人流起来，免税消费自然会跟着放量。
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有业内人士总结得很直白：
只要海南的人和货开始频繁流动，交通类公司就是最直接的受益者。

新能源、高端制造：吃的是“长期红利”
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如果说交通物流是“立竿见影”，
2 d( W. K# n) a& U9 W; U6 ~4 {那新能源和高端制造，吃的就是长期、确定性更强的政策红利。
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- k: ~( y! _3 @: h) F( ~比如海马汽车。
这是海南本地唯一的新能源乘用车整车企业，
4 M. ~2 Y/ V; U现在正在海南推进氢能全产业链布局，目标是打造零碳汽车生态。
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1 m" `) @' _4 N( {+ A; _! n他们自己也说得很清楚：
- D; A! r% I# T2 @; f" t, c2 N自贸港的区位、政策、岛屿环境，对新能源产业来说非常友好，
2030 年前，争取把氢能这条路真正跑通。

, L( D6 ~& v1 E; {+ f: v再看海南矿业。
封关之后，“双 15%”税收政策、人员流动更自由、跨境资金更便利，
, f8 U5 V% B" p- f' ]. {直接帮企业降成本、抢人才、提效率。
( a% t/ ?- p1 y* d/ q9 n: q
, O# q+ d8 ^: V' h5 F1 x尤其是在资金端，
8 C3 i3 |# o! P" `& X. MEF 账户、跨境资金集中运营中心这些政策，
对做全球业务的企业来说，几乎是“刚需级利好”。
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, o" i$ H9 M. [8 D) h  H而在贸易端，
, K0 m9 U: m: ]+ ~1 F洋浦的氢氧化锂项目还能享受 原辅料零关税，
项目盈利能力和市场竞争力都会明显增强。
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有研究人员就评价得很直接：
+ T& X6 A5 b! ?' v" i新能源和高端制造，
成本降得下去、技术门槛高、抗风险能力强，是自贸港长期受益的核心方向。

农业、生物医药：慢，但空间不小

另外，一些细分方向也在悄悄发力。
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, z' N' E. B, d$ c# \$ r7 N比如特色农业。
3 T, k* c1 g4 g3 D; t" b7 @海南本身就是南繁育种基地，
再加上自贸港政策，向东南亚市场延伸的空间很大。

生物医药这边，
海南橡胶已经完成了自贸港首单跨境橡胶人民币结算；
1 U8 k. b0 O- I! q; I+ k: U. @# h海南海药则借助博鳌乐城政策，不断引入海外产品、丰富管线。
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$ z4 Z, P3 j: q' W这些方向不一定爆得快，
+ k- b. W6 _  |! Y4 w  S但在政策环境下，持续做，是有空间的。

1 m; ~: ~4 a9 ]6 ^( C" R整体来看，
封关不是一次性的刺激，
8 s% K0 {- `/ t5 `0 v- j5 D" q3 o而是一整套长期制度红利的开始。

接下来真正值得关注的，是：
简税制细则怎么落？鼓励产业目录怎么定？

& Q# y& Z- w6 B) W# ?政策一旦继续细化，
海南这 29 家本土上市公司里，
很可能会走出真正的“分化行情”。

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翠竹清风

封关这一步走出来，海南就不是“概念”了，而是真开始按制度跑。短期看物流、机场这些肯定最先吃肉，长期还是得看谁能把成本优势真转成利润，不然炒一波就散。

黑雨衣大盗

这个我暂时还不知道这0关税的作用是怎样，所以看看会如何，是不是利民

易天一人

0关税企业会非常欢迎，贸易需要物流这是一块大蛋糕

鱼天下菜

这个封关对于海南的经济是作用很大的,不过几年海南就会经济猛翻